«Προκαταβολή» 329 εκατ. ευρώ από ΤΧΣ για την ΑΜΚ της Attica Bank

Άμεσα θα καταθέσει το ΤΧΣ τα 329 εκατ. ευρώ, τα οποία του αναλογούν για την πλήρη κάλυψη της κυοφορούμενης αύξησης κεφαλαίου, ύψους ως 473,3 εκατ. ευρώ, της Attica Bank, σύμφωνα με έγγραφα που ανάρτησαν στο ΓΕΜΗ οι δύο πλευρές. 

_x000D_

Το ΤΧΣ, μετά από απόφαση του Διοικητικού του Συμβουλίου, προτίθεται να καταβάλει τα 329 εκατ. ευρώ, πριν τη λήψη απόφασης από τη γενική συνέλευση της Attica Βank, η οποία έχει οριστεί για τις 30 Δεκεμβρίου. Το ποσό θα κατατεθεί, ως έναντι συμμετοχής σε μελλοντική αύξηση κεφαλαίου, σε ενεχυρασμένο λογαριασμό της τράπεζας, που θα τηρείται στην Τράπεζα της Ελλάδος μέχρι την ολοκλήρωση της ΑΜΚ. 

_x000D_

Ταυτόχρονα, θα υπογραφεί σύμβαση ενεχύρασης λογαριασμού και παροχής χρηματοοικονομικής ασφάλειας. Στη σύμβαση περιγράφονται οι όροι και συμφωνίες για την κατάθεση του άνω χρηματικού ποσού από το ΤΧΣ, οι λόγοι της συμμετοχής του και οι όροι / συμφωνίες ή για την ανάληψη του άνω χρηματικού ποσού από την τράπεζα και την κατάθεση του στο λογαριασμό της ΑΜΚ ή για την ενεργοποίηση του ενεχύρου και την είσπραξη των χρημάτων από το ΤΧΣ. 

_x000D_

Το ΤΧΣ κατέχει 1.039.572.091 κοινές μετοχές της Attica Bank (69,5%) και τα 329 εκατ. ευρώ αποτελούν το ποσό, που αναλογεί σε πλήρη άσκηση των δικαιωμάτων προτίμησης, βάσει των προτεινόμενων όρων για ΑΜΚ ως 473,3 εκατ. ευρώ. 

_x000D_

Πρόκειται για κομβική κίνηση, καθώς η κατάθεση 329 εκατ. ευρώ σε ενεχυρασμένο λογαριασμό της Attica στην ΤτΕ, λίγο πριν την εκπνοή μιας χρήσης, στην οποία η Attica θα εγγράψει εκ νέου σημαντικές ζημιές, παρέχει σειρά ευχερειών. Η σημαντικότερη από όλες στην τρέχουσα συγκυρία έγκειται στο ότι «θωρακίζεται» η τράπεζα έναντι κινδύνου υπαναχώρησης του σχήματος Ellington-ΤΜΕΔΕ με αφορμή την ανοικτή εκκρεμότητα της στρατηγικής για τα NPEs. 

_x000D_

Στην περίπτωση που η Ellington υπαναχωρήσει, ξεκινά νέα διαδικασία ανεύρεσης στρατηγικού επενδυτή χωρίς να ακυρώνεται η διαδικασία της αύξησης κεφαλαίου. 

_x000D_

Υπενθυμίζεται ότι όλοι οι μέτοχοι (ΤΧΣ, ΤΜΕΔΕ, Ellington) δεσμεύτηκαν ότι θα συμμετάσχουν στις ενέργειες κεφαλαιακής ενίσχυσης, που δρομολογεί η τράπεζα, υπό την αίρεση ότι θα συμφωνηθεί η στρατηγική μείωσης των NPEs. Στην επιστολή δεν περιέχονται, προς το παρόν, πληροφορίες για τους τελικούς δικαιούχους καθώς αυτό θα ζητηθεί σε δεύτερη φάση απευθείας από την Τράπεζα της Ελλάδος. 

_x000D_

Η αίρεση όσον αφορά την επίτευξη συμφωνίας για την στρατηγική μείωσης των NPEs ήταν αναμενόμενη, αν και επιδιώχθηκε να μην συμπεριληφθεί στην επιστολή μετόχων, με το επιχείρημα ότι αποτελεί αρμοδιότητα του Δ.Σ. της τράπεζας και όχι των μετόχων. 

_x000D_

Η οριστικοποίηση της στρατηγικής μείωσης των μη εξυπηρετούμενων ανοιγμάτων (Non Performing Exposures- NPEs) αναμένεται να συζητηθεί στη μεθαυριανή συνεδρίαση του Δ.Σ. Σημείο τριβής αποτελεί, σύμφωνα με πηγές μετόχων, η κατανομή των πρόσθετων προβλέψεων, ύψους 300 εκατ. ευρώ από τα καθαρά έσοδα ΑΜΚ και έκδοσης warrants,  τα οποία θα διατεθούν στον στρατηγικό επενδυτή. 

_x000D_

Pρόκειται για κομβικό θέμα καθώς σχετίζεται με τη συμφωνία μετόχων για το πώς καλύπτεται περαιτέρω ζημιά πιστωτικού κινδύνου από την τιτλοποίηση Omega. Με βάση τη συμφωνία μετόχων, η Ellington αναλαμβάνει την υποχρέωση να καλύψει τυχόν πρόσθετη μελλοντική ζημιά από την τιτλοποίηση Omega, αν δεν επαρκέσουν οι πρόσθετες προβλέψεις από την κυοφορούμενη κεφαλαιακή ενίσχυση. 

_x000D_

Επομένως, συμφέρον της Ellington είναι να κατανεμηθούν όσο το δυνατόν ψηλότερες προβλέψεις στο Omega από τα 300 εκατ. ευρώ. Υπενθυμίζεται ότι το private equity fund, με διαφορετικά «καπέλα», κατέχει τις mezzanine και junior notes ομολογίες της τιτλοποίησης Omega, ενώ αποτελεί τον servicer των απαιτήσεων του ίδιου χαρτοφυλακίου.